Investeringsbankieren in Brazilië - Hoe is de Braziliaanse markt voor investeringsbankieren? Zou u zich als buitenlander kunnen onderscheiden? Hoeveel is de salarissen van investment banking in Brazilië? Welke soorten deals sluiten investeringsbankiers doorgaans af in Brazilië? Hoe is de werkcultuur? Hebben investeringsbankiers uitstapmogelijkheden?
In dit artikel gaan we de investment banking-markt in Brazilië onderzoeken en proberen we alle bovenstaande vragen te beantwoorden. Laten we eens kijken naar de volgorde van het artikel.
In dit artikel zullen we praten over het volgende -
- Investeringsbankieren in Brazilië - Marktoverzicht
- Investeringsbankieren in Brazilië - Aangeboden diensten
- Topinvesteringsbanken in Brazilië
- Investeringsbankieren in Brazilië - wervingsproces
- Investeringsbankieren in Brazilië - Cultuur
- Investment Banking in Brazilië - Salarissen
- Investeringsbankieren in Brazilië - Exit-mogelijkheden
Bron: gulf-times.com
Investeringsbankieren in Brazilië - Marktoverzicht
Brazilië is een van de meest populaire opkomende markten in investment banking. Er zijn een paar dingen over Brazilië die het tot een unieke plek maken voor investeringsbankiers. Laten we eens kijken naar de moeren en bouten van de investeringsbankmarkt in Brazilië -
- De investeringsbankmarkt in Brazilië is in de loop der jaren enorm gegroeid. En je zou zowel internationale banken als lokale investeringsbanken vinden om deals af te handelen en te sluiten.
- De binnenlandse banken van Brazilië halen veel grote deals binnen en de internationale banken adviseren over grotere deals.
- De meeste bedrijven in Brazilië zijn familiebezit. En natuurlijk geven ze de voorkeur aan binnenlandse banken om grote financieringen en andere kansen aan te pakken. Maar tegelijkertijd kunnen deze familiebedrijven de ervaring die banken in dit opzicht hebben, niet loslaten. Dus rekruteren ze beide - zowel binnenlandse banken als internationale banken met een grote schaal voor grotere en complexe deals.
- Er zijn meestal twee soorten deals die worden uitgevoerd. Het eerste soort zijn M & A-deals die worden afgehandeld door bulge-bracket en binnenlandse banken. En de tweede soort zijn herstructureringsovereenkomsten die worden afgehandeld door kleine investeringsbanken in Brazilië.
- Van alle M & A-deals is 99% van de deals van M & A-verkoop.
- In Brazilië worden de meeste bedrijven niet gecontroleerd. Als gevolg hiervan moeten de analisten en medewerkers veel tijd besteden aan het bladeren door historische informatie om de rapporten voor te bereiden. En ze besteden ook veel tijd aan het opstellen van lijsten met potentiële kopers.
- Het team in elke investeringsbank is vrij klein. Er werken slechts 20-25 mensen in één team. Als gevolg hiervan moeten ze allemaal harder werken en is er bijna geen sociaal leven.
Dit zijn de weinige fragmenten van de investeringsbankmarkt in Brazilië. Laten we eens kijken naar de diensten die deze banken aanbieden.
Investeringsbankieren in Brazilië - Aangeboden diensten
Zoals eerder vermeld, hebben investeringsbanken in Brazilië voornamelijk te maken met twee soorten deals: herstructureringen en fusies en overnames. Maar behalve dat, sluiten ze ook deals af die draaien om de kapitaal- en schuldenmarkt.
Laten we eens kijken naar de diensten die worden aangeboden door de Braziliaanse investeringsbanken -
- M & A-advies: Zoals eerder vermeld, is dit de grootste service die de meeste investeringsbanken in Brazilië bieden. Van strategiseren tot structureren, elke beweging wordt uitgevoerd door lokale investeringsbanken en volgt het advies van bulge-bracket-banken in het gebied.
- Kapitaalmarkten: Investeringsbanken in Brazilië werken altijd aan kapitaalmarktdeals. De deals die ze afhandelen zijn zowel van de aandelenkapitaalmarkten als van de schuldkapitaalmarkten. Deze deals omvatten IPO-financiering, schuldfinanciering, acceptatie, herstructurering en uitgifte van aandelen, obligaties, enz.
- Zakelijke leningen: Investeringsbanken in Brazilië bieden ook zakelijke leningen aan. Veel familiebedrijven willen hun bedrijf uitbreiden en daarvoor hebben ze een commerciële lening nodig die ze kunnen gebruiken voor grootschalige uitgaven. En daarvoor gaan ze naar lokale investeringsbanken en vragen om een commerciële lening. En na hun due diligence te hebben gedaan, bieden deze investeringsbanken zakelijke leningen aan deze familiebedrijven.
- Verkoop en handel: dit is een veel voorkomende service van elke investeringsbank in elk land. Ook in Brazilië zijn verkoop en handel enkele van de belangrijkste diensten waarbij investeringsbanken diensten aanbieden aan hun klanten. Deze diensten omvatten makelaardij, onderzoek en marketmaking.
- Energiehandel: In Brazilië is energiehandel een van de unieke diensten die investeringsbanken aanbieden. Ze bieden concurrerende diensten op het gebied van energie en hernieuwbare energie aan onafhankelijke producenten, zelfproducenten, vrije energieverbruikers, speciale consumenten, openbare organisaties en de agro-industrie.
Laten we nu eens kijken naar de lijst met topbanken in Brazilië.
Lijst met topinvesteringsbanken in Brazilië
We hebben twee gegevenspunten om naar de lijst met topinvesteringsbanken in Brazilië te kijken. Eerst kijken we naar de gegevens van 2012 volgens Global Banking & Finance Review, en vervolgens, volgens de Leaders 'League, kijken we door de beste investeringsbanken in M & A-deals voor het jaar 2016.
# 1 - Wereldwijde bank- en financiële beoordeling
Volgens Global Banking & Finance Review is hier een lijst met investeringsbanken die opvallen in de massa in het jaar 2012 -
- ABC Brazilië
- Banco Bradesco
- Banco Cruzeiro do Sul
- Banco de Brasilia
- Banco do Brasil
- Banco do Nordeste
- Banco Safra
- Banco Votorantim
- Banestes
- Banrisul
- BicBanco
- Braziliaanse ontwikkelingsbank
- BTG-overeenkomst
- Caixa Economica Federal
- Centrale Bank van Brazilië
- Daycoval
- HSBC Bank
- Itau Unibanco
- PanAmericano
- Parana Banco
- Santander Brazilië
# 2 - Leader's League
We zullen nu kijken naar de ranglijst van 2016 in M & A-deals van de Leaders 'League. Ze verdeelden de beste investeringsbanken opnieuw in vier labels - toonaangevend, uitstekend, sterk aanbevolen en aanbevolen -
Toonaangevend: onder "leidend" zijn hier de beste investeringsbanken in Brazilië -
- Bradesco
- BTG-overeenkomst
- ITAU BBA
Uitstekend: onder "uitstekend" zijn de beste investeringsbanken -
- Bank of America Merrill Lynch
- Goldman Sachs
- JP Morgan
- Rotschild & CIE
- Santander
Sterk aanbevolen: onder 'Sterk aanbevolen' zijn de topbanken -
- Banco Votorantim
- Barclays Capital
- Citibank International
- Krediet Suisse
- Duitse Bank
- IGC-partners
- Lazard
- UBS Investeringsbank
Aanbevolen: onder 'aanbevolen' zijn dit de banken die hun stempel hebben gedrukt -
- Albatros
- Banco Safra
- BNP Paribas
- BR Partners
- Brasilpar
- Krediet Agricole CIB
- EP Capital
- G5 Evercore
- Greenhill & Co
- Lincoln International
- Pangaea Partners
- Xingu Capital
Investeringsbankieren in Brazilië - wervingsproces
Ook al lijkt het erop dat Brazilië gemakkelijk in investment banking zou kunnen komen; de waarheid is iets anders. Het is best moeilijk om in Brazilië aan de slag te gaan met investeringsbankieren. Als je carrière wilt maken in het investeringsbankieren in Brazilië, zullen de volgende tips je helpen de sprong te maken -
- Netwerken: net als elke andere plaats ter wereld, ook in Brazilië, moet u veel netwerkinspanningen doen om aan de slag te gaan. Ja, niemand zou je een baan als investeringsbank in Brazilië geven en zeggen: "Ga, heb een geweldige carrière"! Je moet iedereen die je kent bellen, je moet een koude e-mail sturen naar iedereen die je kent met een achtergrond in investment banking, en indien nodig moet je ze persoonlijk ontmoeten. Door middel van netwerken kun je een paar aanknopingspunten krijgen en misschien gaan er poorten voor je open.
- Stages: Netwerken brengt je ver, maar niet zo ver als stages. Je moet een aantal stages lopen in investment banking (of in ieder geval in het financiële domein) om de massa voor te zijn. Er zijn veel mensen die solliciteren voor fulltime banen in het investeringsbankwezen in Brazilië en er worden er maar een paar geselecteerd. En in Brazilië worden vrij vaak stagiaires aangenomen als fulltime medewerker. Dus zonder stages zou je bijna geen kans van slagen hebben. Bekijk ook - Hoe u een stage voor investeringsbankieren kunt krijgen
- Interviews: In Brazilië is er iets unieks aan het interviewproces bij investment banking. Je hebt namelijk een geweldig netwerk, je bent al afgestudeerd aan een eersteklas universiteit met financiën of een relevant vakgebied en je hebt in ieder geval een paar stages achter de rug. Nu is de eerste test die u moet doorlopen om in aanmerking te komen voor het interviewproces, een test zoals GMAT. Als je die test eenmaal hebt doorstaan, is de rest van het sollicitatieproces vergelijkbaar met het wervingsproces in New York. Na de test moet u eerst HR onder ogen zien. Als je klaar bent, heb je een-op-een-interview met analisten en vervolgens met medewerkers. Dan moet je met VP's, ED's en tot slot MD's zitten die de laatste oproep zullen beantwoorden.
- Taal- en toegangsbelemmeringen: stel dat u in een ander land werkt en graag zou willen werken in investeringsbankieren in Brazilië. Wat zijn uw kansen? In een ideale situatie zijn uw kansen somber. Je moet de lokale taal (Portugees) kennen en je moet enige tijd in Brazilië blijven om een lokaal persoon te worden. Zelfs als u over de vaardigheden beschikt, zou het voor een buitenlander moeilijk zijn om erdoorheen te komen, aangezien binnenlandse investeringsbanken alleen de voorkeur geven aan lokale mensen.
Investeringsbankieren in Brazilië - Cultuur
Omdat het team kleiner is in kleine investeringsbanken in Brazilië, is de verhouding van deals per persoon ook veel groter. Elke analist / medewerker behandelt normaal gesproken 5-6 deals tegelijk, wat te veel is. Als gevolg hiervan kon niemand zich goed concentreren op één groot probleem.
Bij grote investeringsbanken in Brazilië zijn de zaken veel moeilijker te regelen. Gedurende een bepaalde periode behandelt elke analist / medewerker 8-9 deals tegelijkertijd.
Dus je denkt misschien dat de werkuren enorm zouden zijn. Maar bij kleine investeringsbanken moet je als medewerker / analist ongeveer 55-60 uur per week werken. En in grotere bedrijven zou je als medewerker / analist ongeveer 70 uur per week werken.
De cultuur van het werk is behoorlijk hectisch en je zou altijd rennen voor deals, rapporten, sourcing, presentaties en LOI's. En omdat het team kleiner is, is de werkdruk veel groter. Dat betekent dat je bij iedereen terecht kunt (MD's, ED's, VP's) om alles te vragen. En tegelijkertijd moet u persoonlijke verantwoordelijkheid nemen om de deals te sluiten. Door werkdruk is er bijna geen sociaal leven.
Kijk ook eens bij Investment Banking Lifestyle
Salaris voor Investment Banking in Brazilië
De salarissen van investment banking in Brazilië zijn niet opwindend. Als u de wisselkoers van Braziliaanse real met Amerikaanse dollars in aanmerking neemt, zou u zien dat 1 real slechts 0,30 USD betekent.
Laten we nu eerst kijken naar de gemiddelde salarissen van investment banking in Brazilië, en daarna zullen we het verder bespreken.
bron: glassdoor.co.in
U kunt nu het gemiddelde salaris van professionals in investeringsbankieren zien. Laten we het salaris nemen van de investment banking-analist bij Citi. Het gemiddelde salaris voor deze persoon is ongeveer R $ 175.000 per jaar, wat betekent dat het in USD minder is dan US $ 60.000 per jaar.
Als investeringsbankiers over de hele wereld minstens zes cijfers verdienen, zien de salarissen bij Investment Banking in Brazilië er echt zwak uit. Voor lokale kandidaten is dit misschien een mooie vergoeding.
Investeringsbankieren in Brazilië - Exit-mogelijkheden
Mensen in Brazilië zoeken meestal niet naar uitstapmogelijkheden. Omdat het moeilijk is om in investment banking en private equity te komen, zijn er minder kansen op carrièregroei.
Bij private equity in Brazilië worden mensen direct na de universiteit aangenomen en krijgen ze een stuk minder betaald. U kunt dus begrijpen waarom investeringsbankiers niet graag in private equity gaan.
Maar als u wilt stoppen met investment banking en voor private equity wilt gaan, dan kunt u terecht voor internationale fondsen. Omdat deze internationale fondsen investeringsbankiers inhuren met 2-3 jaar ervaring!
Conclusie
Investeringsbankieren in Brazilië is moeilijk. Als je een buitenlander bent en je zou graag een baan willen krijgen in investment banking, dan is dat bijna onmogelijk. Als je echter de lokale taal onder de knie hebt en een buitengewone staat van dienst hebt, kun je de noot kraken en een bod uitbrengen.
