Definitie van financiering door eigenaar
Eigenaarsfinanciering kan worden gedefinieerd als een scenario waarin de eigenaar de transactie in kwestie financiert, dat wil zeggen dat de koper in plaats van een lening aan te vragen bij een bankinstelling, de lening van de eigenaar neemt en hem de hoofdsom terugbetaalt, samen met het over een vooraf bepaalde tijdsperiode.
Uitleg
Het is slechts een financieringsmechanisme dat plaatsvindt tussen een koper en de verkoper van een onroerend goed. Het is een scenario waarin de verkoper van een bepaald onroerend goed namens de koper van het onroerend goed in kwestie de financiering van de transactie op zich neemt. Met andere woorden, de koper in een financieringsmechanisme van de eigenaar neemt de lening van de verkoper van het onroerend goed zelf tegen een bepaalde rente in plaats van de bank. De afnemer zal gedurende een bepaalde periode de hoofdsom en het rentegeld aan de leverancier moeten terugbetalen.
Hoe werkt de financiering door de eigenaar?
Bij een financieringsmechanisme voor de eigenaar moet de koper van het onroerend goed in kwestie een aanbetaling doen en wordt de transactie vaak uitgevoerd en vastgelegd door middel van een promesse. De aanbetaling die de koper van het onroerend goed moet betalen, wordt vaak berekend als een bepaald percentage van de verkoopprijs van dat onroerend goed. De gebruikte promesse wordt vaak een financieringscontract van de eigenaar genoemd dat alle voorwaarden van de aankooptransactie bevat, inclusief afschrijvingen, rentetarieven enzovoort. Het proces wordt in principe uitgevoerd onder juridische begeleiding.
Voorbeeld
Hieronder volgen de twee opties die Mike ter beschikking staan voor het kopen van een bepaald onroerend goed. Evalueer de twee opties en bepaal welke van alle totalen minder oplevert en een betere winstgevende optie voor Mike blijkt te zijn.
Oplossing
Optie 1
De maandelijkse betaling, verschuldigde ballonbetaling en totale betalingen aan de verkoper in het geval van optie 1 worden als volgt berekend:
Berekening van maandelijkse betalingen
- Maandelijkse rente (r) = 8/12 = 0,67%
Aantal maandelijkse betalingen = aantal jaren * aantal maanden in een jaar
- = 30 * 12
- Aantal maandelijkse betalingen (t) = 360
Cumulatieve kortingsfactor = (1 - (1 + r) -t ) / r
- = (1 - (1 + 0,0067) -360 ) / 0,0067
- Cumulatieve kortingsfactor = 136,28
Maandelijkse betaling = gefinancierd bedrag / cumulatieve kortingsfactor
- = $ 17.000 / 136,2834
- Maandelijkse betaling = $ 124,74
Berekening van ballonbetaling
- Aantal maanden in 10 jaar = 10 * 12 = 120
Ballonsaldo van een lening = PV (1 + r) n - P (((1 + r) n -1) / r)
- = $ 17.000 (1 + 0,0067) 120 - $ 124.74 (((1 + 0,0067) 120 -1) / 0,0067)
- Ballonsaldo van een lening = $ 14.913.196
Optie 2
De maandelijkse betaling, verschuldigde ballonbetaling en totale betalingen aan de verkoper in het geval van optie 1 worden als volgt berekend:
Berekening van maandelijkse betalingen
- Maandelijkse rente (r) = 6,5 / 12 = 0,542%
Aantal maandelijkse betalingen = aantal jaren * aantal maanden in een jaar
- = 30 * 12
- Aantal maandelijkse betalingen (t) = 360
Cumulatieve kortingsfactor = (1 - (1 + r) -t ) / r
- = (1 - (1 + 0,00542) -360 ) / 0,00542
- Cumulatieve kortingsfactor = 158,21
Maandelijkse betaling = gefinancierd bedrag / cumulatieve kortingsfactor
- = $ 15.000 / 158,21
- Maandelijkse betaling = $ 94,81
Berekening van ballonbetaling
- Aantal maanden = 15 * 12 = 180
Ballonsaldo van een lening = PV (1 + r) n - P (((1 + r) n -1) / r)
- = $ 15.000 (1 + 0,00542) 180 - $ 94,81 (((1 + 0,00542) n -1) / 0,00542)
- Ballonsaldo van een lening = $ 10.883,87
Uit bovenstaande waarden voor beide opties blijkt dat Mike mogelijk meer bespaart op de maandelijkse afbetaling van de lening als hij voor de tweede optie kiest. Maar aangezien hij de aflossingsperiode bij de tweede optie met nog eens 5 jaar verlengt, stijgt de rente en kan hij uiteindelijk hoger uitgeven dan bij de eerste optie. Mike zou voor de eerste optie moeten kiezen.
Risico's
- Een koper kan het geleende bedrag in gebreke blijven - Een van de belangrijkste risico's is het feit dat de koper het geleende bedrag mogelijk niet terugbetaalt zoals hij of zij tijdens het uitvoeren van de transactie zou hebben afgesproken. Er is zeker geen manier om volledig te worden bevestigd van de intenties en het vermogen van de koper om de lening en het rentebedrag in de toekomst terug te betalen.
- Bijhouden van gegevens - Een ander substantieel risico is het feit dat een koper kan worden geconfronteerd, is het proces van de verkoper met betrekking tot het bijhouden van gegevens. Het proces van het bijhouden van gegevens is voor elke verkoper anders. Sommigen nemen het misschien zelf op en anderen krijgen het misschien van een derde partij. De kopers moeten ervoor zorgen dat ze ook het register bijhouden van elke betaling die aan de verkoper wordt gedaan, zodat deze kan worden geverifieerd in geval van een discrepantie.
Financiering door eigenaar versus verkoper
Eigenaarsfinanciering en verkopersfinanciering zijn hoogstwaarschijnlijk dezelfde dingen. Verkopersfinanciering kan worden gedefinieerd als een regeling waarbij de verkoper de onroerendgoedhypotheek financiert in plaats van de bank of een financiële instelling. Het betekent hetzelfde en er is letterlijk geen verschil tussen de twee termen. Beide termen worden door elkaar gebruikt.
Voordelen
- Het eerste en belangrijkste voordeel van het financieringsmechanisme van de eigenaar zou de eliminatie van inmenging van derden kunnen zijn, waardoor de deelnemers uiteindelijk ook veel tijd, geld en intimidatie kunnen besparen.
- Het stelt de deelnemers in staat om hun eigen voorwaarden te creëren die zij wederzijds aanvaardbaar en ook voordelig vinden.
- Een verkoper kan ervoor kiezen om zowel de maandelijkse betalingen van de koper als de ballonbetaling te innen, of kan zelfs het financieringscontract van de eigenaar aan de investeerders verkopen en er een forfaitair bedrag aan verdienen.
Beperkingen
- Een van de belangrijkste nadelen kan zijn dat het echt duurder kan uitvallen in vergelijking met andere opties die beschikbaar zijn bij de kopers van het onroerend goed.
- Een ander nadeel van de financiering door de eigenaar is het feit dat als een verkoper van het onroerend goed zijn onroerend goed terugneemt van de eigenaar, hij mogelijk ook de reparatie- en onderhoudskosten moet betalen als de koper niet goed voor het onroerend goed in kwestie heeft gezorgd. .
Conclusie
Eigenaarsfinanciering is ook beter bekend als verkopersfinanciering of eigenaar-carryback of seller-carry-back. Het is een term die wordt gebruikt voor een transactie tussen een koper en een verkoper van een onroerend goed. Bij dit type financiering is het de verkoper die de financiering doet, dwz de koper leent een lening van de verkoper van het onroerend goed in plaats van naar de bank te gaan en betaalt de eerste de hoofdsom samen met de rente binnen een bepaalde periode. .
