Subprime-leningen (definitie, voorbeelden) - Top 4 soorten

Inhoudsopgave

Wat zijn subprime-leningen?

Wat zijn subprime-leningen?

Subprime-leningen zijn leningen die door de bank aan entiteiten en individuen worden verstrekt, meestal tegen een rentevoet die veel hoger is dan de markt, die een aanzienlijk risico met zich meebrengt met betrekking tot de terugbetaling ervan in de gespecificeerde tijd waarin de redenen van risico kunnen worden vergroot verschillende redenen, zoals de vooruitzichten voor een laag inkomen van de geldschieter.

Eerder in 2007 werden de VS en op hun beurt de wereldeconomie hard getroffen door de subprime-crisis (gerelateerd aan hypotheekleningen). Na een decennium van zo'n grote financiële puinhoop, lijkt het erop dat er weer een subprimecrisis in het verschiet ligt en dit keer in het "autoleningssegment". Equifax wees erop dat het aantal achterstallige vorderingen op autoleningen is gestegen tot het niveau van 2007.

Soorten subprime-leningen

Leningen met variabele rente: dit zijn leningen die voornamelijk een vaste rente hebben en in een later stadium kan deze rente worden gewijzigd in een variabele rente. In dit geval kan een lening van 2/28 als voorbeeld worden genomen. In zijn type lening is er een vaste rente voor de eerste 2 maanden van een 30 maanden lang terugbetaalbare lening, en na de eerste 2 jaar zal het tarief variabel worden. De variabele rente wordt bepaald op basis van verschillende indices. Over het algemeen kan de rente na de eerste paar perioden van een vaste rente geleidelijk stijgen of stijgen. Er zijn echter leningen waarbij de rente in de loop van de tijd zal blijven dalen. Bij dit type leningen is er doorgaans een extra optie voor de lener, waarbij hij zijn kredietscore kan verhogen vóór het einde van de forfaitaire periode.
Leningen met vaste rente: bij dit type lening is er een vaste maar hogere rente. Dit type lening heeft doorgaans een langere aflossingsperiode, die kan variëren tussen 40 en 50 jaar, in tegenstelling tot de normale periode van 30 jaar. Dit terugbetalingsmodel op lange termijn van deze lening helpt de leners met een lage maandelijkse betaling in vergelijking met de afbetalingen van de lening. De rentetarieven zullen echter hoger zijn dan bij de meeste andere soorten leningen.
Aflossingsvrije leningen: dit is een soort subprime, waarbij de betaling van het rentebedrag en de hoofdsom wordt verdeeld over verschillende perioden. In eerste instantie is er een periode van vijf, zeven of tien jaar, waarin de lener alleen het rentebedrag betaalt. Na deze periode begint de lener vervolgens de hoofdsom van de lening terug te betalen. Vaak heeft de lener ook een optie om indien mogelijk de hoofdsom in de beginperiode te betalen, maar dit is niet verplicht bij dit soort subprime-leningen. Dit type lening is handig voor leners met fluctuerende inkomsten.
Waardigheidslening: dit is een nieuw type subprime. Bij dit type lening moet de lener een kleine aanbetaling betalen, die gelijk is aan bijna 10% van de hoofdsom van de lening. En na de aanbetaling moet de lener de termijnen voor een bepaalde periode tegen een hogere rente betalen. Als de betalingen tijdens deze periode correct zijn gedaan, wordt het saldo van de lening opnieuw berekend, en vervolgens blijft de rente dalen tot gelijk aan de primaire rentetarieven op een bepaald moment.

Subprime-kredietverstrekkers

Elk type financiële instelling kan deze leningen verstrekken. Maar de meeste instellingen zijn niet bereid om de risico's van subprime-leningen op zich te nemen en ze kijken alleen naar leners met topkenmerken en negeren degenen die geen prime-leningen kunnen krijgen.

Er zijn echter instellingen die zich alleen richten op die leners die niet als primaire leners kunnen worden beschouwd. Veel van deze organisaties zijn gericht op het in rekening brengen van hoge tarieven in naam van subprime-leningen, waardoor het voor hun leners moeilijk wordt om terug te betalen, wat hen uiteindelijk in een staat van wanbetaling brengt, wat hun kredietwaardigheid ernstig beïnvloedt.

Voordelen

Wanneer de meeste financiële instellingen de kredietscores of de financiële achtergrond van hun leners grondig controleren, verliezen veel leners de toegang tot eersteklas leningen. Niet iedereen heeft genoeg activa of een schoon financieel historisch record, en dat is waar de meeste banken rekening mee moeten houden voordat ze een lening goedkeuren.

In dergelijke gevallen kunnen deze leners kiezen voor de subprime-kredietmarkt. Op de subprime-markt kan iedereen die niet in aanmerking komt voor een prime-lening, een lening krijgen, zij het tegen een veel hogere rente. Op de subprime-markt hoeven kredietratings niet perfect te zijn om een lening te krijgen.

Subprime-leningen kunnen ook worden gezien als een leuke manier om de kredietscore van een persoon te behouden of te verhogen. Niet-betaalde schulden kunnen iemands kredietwaardigheid ernstig beïnvloeden, en als dergelijke schulden in hun historische gegevens staan, komen ze niet in aanmerking voor het verkrijgen van een eerste lening.

In dergelijke gevallen kan een lener kiezen voor een lening, waarvoor niet veel kredietwaardigheid vereist is, en dit geleende bedrag gebruiken om de eerdere schulden af te betalen die hij moeilijk terug kon betalen. Deze lening kan de komende jaren worden afgelost en dit verkleint de kans dat de lener tegen een slechte kredietwaardigheid aanloopt. Subprime-lenen is dus een geweldige manier om de kredietscore van een lener te verbeteren.

Nadelen

Zowel subprime-kredietnemers als kredietverstrekkers zijn vatbaarder voor grotere risico's in vergelijking met de kredietnemers van prime-leningen.
Rentetarieven kunnen een uitstekende bron zijn om de hoeveelheid risico die eraan verbonden is te identificeren. Aangezien subprime-kredietverlening meer kredietrisico's met zich meebrengt dan dat van prime-kredietverlening, zal de instelling dit kredietrisico vergroten door de rente aanzienlijk te verhogen. Omdat de rente hoog is, is de kans ook groot dat een kredietnemer in gebreke blijft.
Er wordt gezegd dat subprime-leningen meer initiële verwerkingskosten hebben dan prime-leningen. Aangezien het kredietrisico hoog is bij subprime-leningen, moeten de instellingen veel documentatie voorbereiden en andere aanvullende procedures volgen, waardoor de initiële verwerkingsvergoeding omhoogschiet.
Hoewel deze leningen naar verluidt iets zijn voor mensen die vanwege een lage kredietscore niet in staat zijn om een eersteklas lening te krijgen, zijn hierin bepaalde inkomenseisen opgenomen.

De financiële instellingen houden mogelijk geen rekening met de kredietscores van de lener, maar ze zorgen er wel voor dat de lener voldoende regelmatig inkomen of cashflow heeft om het geleende bedrag binnen de gestelde tijd terug te betalen of niet. Dit gebeurt door middel van verschillende documenten of door middel van een antecedentenonderzoek. Als een lener niet kan bewijzen dat hij of zij voldoende inkomen heeft om het geleende bedrag op tijd terug te betalen, komt hij of zij niet in aanmerking voor een subprime-lening.

Subprime-crisis van 2007-08

De Subprime-crisis is een fenomeen dat plaatsvond in de VS in het jaar 2008. Het had geleid tot een landelijke recessie en een landelijke noodsituatie in het bankwezen.

De subprimecrisis kwam voort uit het 'bundelen' van de subprime- en reguliere leningen met door hypotheek gedekte effecten (MBS) die normaal gesproken werden geïsoleerd van en verkocht op een andere markt dan de prime-leningen. Deze 'bundels', die een combinatie waren van prime en subprime, waren gebaseerd op asset-backed securities. Daarom was het verwachte rendement uitstekend, omdat subprime-kredietverstrekkers hogere premies moesten betalen op leningen die op hun beurt waren gedekt door goed verhandelbaar onroerend goed. Al deze “back-ups” deden de professionals geloven dat dit plan nooit kan mislukken (net als de Titanic).

Verschillende subprime-leningen hadden de eerste paar periodes een lage rente en in eerste instantie werden slechtere wanbetalingen van consumenten vaak 'geruild'. Maar uiteindelijk begonnen al deze leners in grote aantallen in een staat van wanbetaling te raken. De opgeblazen huizenprijszeepbel barstte, de taxaties van onroerend goed kelderden en het reële rendement op investeringen kon niet worden berekend. Als gevolg hiervan stortte het vertrouwen in deze instrumenten (de bundels) in elkaar en werd elke lening, behalve prime-leningen, beschouwd als een bijna waardeloos en waarde-uithollend actief, ondanks hun feitelijke samenstelling of prestatie.

De uitgifte van subprime-hypotheken groeide van $ 173 miljard in 2001 tot een recordniveau van $ 665 miljard in 2005, wat een stijging betekent van bijna 300%, zoals weergegeven in de onderstaande figuur:

Door het “originate-to-distribution” -model, gevolgd door verschillende subprime-originators, was er weinig monitoring van de kredietkwaliteit en werden er weinig inspanningen geleverd voor herstel, aangezien deze subprime-leningen problemen kregen. Omdat de meeste leners doodsbang waren voor de hoge aanvangsrente, kozen velen ervoor om de rentetarieven aan te passen, waardoor ze aanvankelijk een lage rente betaalden. Maar de jaarlijkse verhoging van het tarief werd door de meeste kredietnemers niet serieus overwogen en de jaarlijkse aanpassing bedroeg minimaal 2%.

Dus als we een geval beschouwen waarin het geleende bedrag $ 5.000,00 is met een rentepercentage van 4% voor een looptijd van 30 jaar, zal de eerste betaling iets minder zijn dan $ 2400 per maand. Laten we nu eens kijken dat na drie jaar de periode van een vaste rente afloopt en dat de rente nu 10% bedraagt voor de resterende 27 jaar. Hierdoor zal de betaling meer dan $ 4200 per maand bedragen. Aangezien we een stijging van de rentevoet met 6 procentpunten hebben gezien, heeft deze de maandelijkse afbetaling met 75% aanzienlijk verhoogd. Deze stijging werd in eerste instantie dus niet door de leners in overweging genomen, waardoor ze in een moeilijke situatie terechtkwamen. En tot slot bleven de meeste leners hun subprime-leningen in gebreke, wat uiteindelijk leidde tot het landelijke falen van het banksysteem.

Volgende subprime-crisis?

Na een decennium van de subprimecrisis van 2007-2008 lijkt het erop dat de banken niet hebben geleerd en nu overspoelt de subprimecrisis ook het autosegment.

Subprime-crisis bij autoleningen werkt als volgt:

Om de verkoop te vergroten, verstrekken de autodealers in samenwerking met de banken leningen voor nieuwe voertuigen aan mensen met een lager inkomen (zelfs met een slechte kredietwaardigheid)
Banken vergroten graag hun kredietportefeuille door dergelijke autoleningen goed te keuren zonder veel due diligence te doen naar het vermogen van kopers om te betalen.
Investeringsbankiers verergeren de situatie door zulke duizenden autoleningen te kopen en ze te bundelen en ze "exotisch" te maken met een hoger rendement.
Rijke investeerders en speculanten stappen op zulke exotische plannen

Bloomberg-rapporten wezen erop dat banken voor $ 26 miljard aan deze explosieve bundels autoleningen hebben verkocht.

Conclusie

De term Subprime-leningen verwijst naar de praktijk van het verstrekken van leningen aan mensen die financieel achterlijk zijn of die een grotere kans hebben om het aflossingsschema te missen vanwege verschillende griezelige situaties in het bedrijfsleven, op het werk of in het leven.

Deze situaties kunnen heel goed gevallen zijn van echtscheiding, werkloosheid, medische noodsituaties, enz. Of enige andere soortgelijke tegenslag die het vermogen van de lener om de schuld af te lossen kan verstoren. De leningen die worden verstrekt om het risico bij dergelijke leners te behouden, worden subprime-leningen genoemd.

Andere aanbevolen artikelen

Dit is een leidraad geweest voor subprime-leningen, soorten subprime-leningen en de voor- en nadelen ervan. U kunt ook de volgende artikelen raadplegen om uw kennis over een vast inkomen te vergroten.