Carrière voorbij investeringsbankieren en aandelenonderzoek - WallstreetMojo

Carrière voorbij investeringsbankieren en aandelenonderzoek

Om carrière te maken buiten de equity research-carrière kan men gaan voor de carrière in de due diligence, carrière in de inkoop en onderhandeling, carrière op het gebied van kostenberekening, carrière in de bedrijfsontwikkeling, een carrière in de projectfinanciering, een carrière op het gebied van bedrijfsplanning, etc.

Je hebt misschien vaak bij je hoofd gedacht: "Wat als ik mijn bekwaamheid en vaardigheden zou kunnen gebruiken om iets anders te doen dan vast komen te zitten in alleen de twee meest populaire en gehypte carrièrekeuzes!"

Het doel van het schrijven van dit artikel is om deze vraag te beantwoorden die u waarschijnlijk hebt gesteld.

Veel mensen willen niet buiten hun comfortzone gaan. Maar weinigen doen dat. Want als ze zijn uitgerust met zoveel technische vaardigheden (financiële modellen, financiële analyse, bedrijven waarderen, enz.), Waarom zou je dan voor hetzelfde ouderwetse "investment banking" en "equity research" gaan? Waarom niet iets anders?

We bespreken elke carrièremogelijkheid die u kunt kiezen, en we bespreken het functieprofiel, de vereiste vaardigheden en de vergoeding. Lees verder en misschien ontdek je iets dat je misschien nog nooit eerder hebt overwogen.

# 1 - Carrière in kostenberekening

Je hebt er nog niet over nagedacht. Maar kijk eens naar het functieprofiel en de vereiste vaardigheden. Je zou zien dat je al de vaardigheden hebt om er gebruik van te maken en je stempel te drukken.

• Functieprofiel: Meestal is er een aparte afdeling voor kostenberekening in organisaties, maar in sommige gevallen maakt de kostprijs deel uit van de boekhouding of marketingafdeling. In dit functieprofiel moet je elk kostenhoofd en een grondige analyse doorlopen; u moet de kostenfactoren en kostenbeheersingsmaatregelen kennen. Aangezien kostenreductie een van de belangrijkste doelen van een organisatie is, draagt ​​u direct bij aan het behalen van organisatiedoelstellingen. U moet ook ABC-modellering (Activity-Based Cost) doen door rentetarieven, verwachte inflatie, trends uit het verleden en andere variabelen te gebruiken. U moet ook verantwoordelijk zijn voor het bewaken van de werkelijke kosten door middel van variantieanalyse en ontwerpbeheersmaatregelen.
• Vereiste vaardigheden: er zijn drie basisvaardigheden die u nodig hebt om op uw best te presteren in de kostenberekeningsfunctie. Ten eerste moet u financiële modellering begrijpen en dit regelmatig kunnen doen. Ten tweede moet je een goed idee hebben van statistische modellen, zodat je ze kunt gebruiken om verschillende beheersmaatregelen te ontwerpen. En tot slot heb je ook een analytische geest nodig om op de hoogte te zijn van wat er gaande is, vooral op de marketing-, productie- en boekhoudafdeling.
• Vergoeding: vanaf juni 2016 is het gemiddelde salaris dat u zou krijgen om kostenanalyse in een organisatie uit te voeren, US $ 53.972 per jaar.

Bron: Salary.com

# 2 - Inkoop en onderhandelen

Nu houden niet veel van u van onderhandelen. Maar velen doen dat wel. De meeste mensen denken dat mensen die onderhandelen alleen als debaters optreden, maar feit is dat ze de meest briljante en strategische geesten van de wereld zijn. Bekijk het profiel en de vereiste vaardigheden.

• Functieprofiel: Zoals hierboven vermeld, is onderhandelen niet voor iedereen een kopje thee. Maar als u geïnteresseerd bent in onderhandeling, ligt de maximale kans in inkoop / sourcing. In het professionele leven moeten we allemaal wel eens onderhandelen. Maar dit soort onderhandeling is totaal anders, omdat een kleine afname van de hoeveelheid grondstoffen de concurrentie met andere concurrenten kan verstoren. Dus alleen de beste en slimste mensen gaan onderhandelen.
• Vereiste vaardigheden: u moet zeer grondig zijn bij het snel analyseren van de situatie. Voor succes op dit gebied zijn twee dingen vereist. Ten eerste moet u een verbazingwekkende tegenwoordigheid van geest hebben om u op eventuele mazen in het voorstel van uw leveranciers / kopers te wijzen. Ten tweede moet u zeer grondig (georganiseerd) zijn met de kostenberekeningen, prijsoffertes, financiële modellen (niet altijd vereist), enz.
• Vergoeding: Afhankelijk van de functie die u heeft, varieert de vergoeding. Bij aanbestedingen is onderhandelen het belangrijkste onderdeel. Als uw functie de inkoopmanager is, is het gemiddelde salaris $ 79.010 per jaar.

bron: payscale.com

# 3 - Bedrijfsstrategie en planning

Er zijn mensen in het bedrijfsleven die plannen moeten maken voor de groei van het bedrijf. Ze zitten, denken na, bedenken strategieën, analyseren en ontdekken manieren om hun plannen uit te voeren. Als je hetzelfde wilt doen, lees dan verder.

• Functieprofiel: Het lijkt misschien gemakkelijk als mensen zitten, nadenken en strategieën bedenken, maar om de goedkeuring van het bestuur voor de nieuwe groeistrategie te krijgen, moet je veel bewijs presenteren als ondersteuning voor alles wat je voorschrijft. Laten we eens kijken naar de belangrijkste functies van dit functieprofiel. Eerst moet u veel analyses uitvoeren - SWOT, analyses van concurrenten, PESTEL-analyses, de kosten om een ​​nieuwe markt te betreden of een nieuw product te maken, enz. Als u klaar bent met de analyses, kunt u ontwerpen een strategie waarmee de organisatie de sprong naar nieuw terrein kan maken. Nadat u de strategie hebt ontworpen, moet u de strategie presenteren aan de raad van bestuur. Je moet ze ook bewijzen waarom je op deze route gaat en niet op een andere route. Als ze het goedkeuren,nu is het tijd om de hele strategie op te splitsen in uitvoerbare delen, zodat de uitvoering gemakkelijker wordt. Zodra het afbrokkelen is voltooid, wordt de verantwoordelijkheid voor het bereiken van deze doelstellingen correct toegewezen aan de afdelingen (marketing, financiën, human resources). De laatste stap is het constant monitoren of het creëren van een feedback-loop zodat de implementatie niet tussendoor wordt gestopt.
• Vereiste vaardigheden:Uit het functieprofiel begreep je dat het niet voor mensen is die geen passie hebben om nieuwe dingen te leren. Omdat u veel meer moet weten om een ​​nuttige strategie te kunnen ontwerpen totdat u weet hoe de zaken werken in het bedrijfsleven, hoe u erachter kunt komen welk gebied u moet kiezen, welk product u moet laten vallen, welke kostenbeheersingsmaatregelen u moet nemen en welke dingen u moet doen versnellen, kun je niet veel doen aan planning en strategie. De toekomst van de hele organisatie ligt in de strategie die u zou maken. Zodat u de verantwoordelijkheid kunt begrijpen. Hier zijn de vaardigheden die u nodig hebt om een ​​bedrijfsstrategie te ontwerpen en te implementeren - financiële vaardigheden (zonder welke u zelf geen analyses kunt doen en u moet afhankelijk zijn van de input van anderen),het vermogen om human resources te begrijpen (u moet inzicht hebben in menselijk kapitaal zodat het juiste werk aan de juiste persoon wordt toegeschreven bij het implementeren van de strategie), marketing en bedrijfsontwikkeling (zaken groeien niet in een vacuüm, u moet hoe de voorkeuren van klanten te begrijpen en te vervullen) en algemene bedrijfskennis. Het goede nieuws is dat kennis op het gebied van financiële modellering u zal helpen het rendement op investering, IRR en NPV van projecten te berekenen, strategische investeringen te doen, een marktanalyse uit te voeren, en te lenen, te lenen en na te denken over fusies en overnames.u moet weten hoe u de voorkeuren van klanten begrijpt en deze vervult) en algemene bedrijfskennis. Het goede nieuws is dat kennis op het gebied van financiële modellering u zal helpen het rendement op investering, IRR en NPV van projecten te berekenen, strategische investeringen te doen, een marktanalyse uit te voeren en te lenen, te lenen en na te denken over fusies en overnames.u moet weten hoe u de voorkeuren van klanten begrijpt en deze vervult) en algemene bedrijfskennis. Het goede nieuws is dat kennis op het gebied van financiële modellering u zal helpen het rendement op investering, IRR en NPV van projecten te berekenen, strategische investeringen te doen, een marktanalyse uit te voeren, en te lenen, te lenen en na te denken over fusies en overnames.
• Vergoeding: Aangenomen wordt dat de vergoeding van de corporate strategy manager meer dan zes cijfers zou bedragen. Het gemiddelde salaris van een corporate strategy manager is US $ 106.745 per jaar.

bron: payscale.com

# 4 - Due diligence

Als jij een van degenen bent die graag meer onderzoek doen naar het pragmatisme van wat dan ook, dan ben je de perfecte match voor dit soort profiel. Lees verder om er meer over te weten.

• Functieprofiel: Als we dit profiel in twee woorden moeten uitleggen, zou dat zijn: haalbaarheidsanalyse. Het functieprofiel van due diligence is primair verbonden aan de volgende functies:

1. U moet de bedrijfsplannen doornemen en gedeelten ontdekken die onrealistisch lijken.
2. U moet de aannames en verwachtingen van het bedrijf in twijfel trekken, zodat de organisatie op een solide basis kan staan.
3. Ten slotte, maar het belangrijkste, zijn de haalbaarheidsanalyses van commerciële plannen, strategische bewegingen, bedrijfsuitbreiding en business intelligence.

• Vereiste vaardigheden: u kunt vragen of dit profiel enige vereiste van financiële modellen vereist! Het directe antwoord is niet direct. Maar de waarheid is dat als u geen kennis heeft van financiële modellen, het voor u onmogelijk zou zijn om de diagnose te stellen of het bedrijfsplan, strategische stappen en bedrijfsuitbreiding haalbaar zijn of niet.
• Vergoeding: als u een carrière in due diligence wilt nastreven, zou u gemiddeld rond de US $ 62.561 per jaar komen te liggen. Maar u moet gedegen kennis hebben van due diligence om dat salarisbereik te ontvangen.

bron: payscale.com

# 5 - Bedrijfsontwikkeling (bieden)

Jouw taak als business developer (deel uitmaken van het biedingsteam) is om gebieden te verkennen en je te wagen in nieuwe regio's, producten, aanbestedingen, enz. Lees verder om te weten hoe opwindend dit vakgebied is voor professionals die verstand hebben van financiële modellen.

• Functieprofiel: Het belangrijkste aan dit profiel is dat u moet beslissen wat meer winst oplevert; om precies te zijn, welk project zal meer winst opleveren dan een ander. Hoe zou je dat beslissen? Door gebruik te maken van financiële modellen. Tenzij er voldoende bewijs is dat het rendement van het nieuwe project, de nieuwe business, de nieuwe uitbreiding meer is dan het gespecificeerde benchmarkrendement, zal het topmanagement de knipoog niet geven. U moet er dus voor zorgen dat u over voldoende bewijsmateriaal en ondersteunende analyses beschikt.
• Vereiste vaardigheden: in dit profiel moet het bod worden geprijsd. Tot en tenzij u op dezelfde plaats toegang heeft tot alle kostenberekeningen, rente, afschrijving, winstvoet, veiligheidsmarge, enz., Kunt u de bieding niet goed prijzen. Hier zijn twee belangrijke vaardigheden vereist. Ten eerste moet u de mogelijkheid hebben om elk detail op één plek te organiseren, zodat de uitvoering gemakkelijk wordt. Ten tweede moet u op de hoogte zijn van financiële modellen.
• Compensatie: het salaris van een bidmanager (in de verschillende termen, ze worden ook wel Request for Proposal-manager genoemd) ligt gemiddeld rond de US $ 105.923 per jaar.

bron: salaris.com

# 6 - Bedrijfsfinanciering en projectfinanciering

Dit is het traditionele domein van bedrijfsfinanciering en projectfinanciering. Maar deze carrièremogelijkheden hebben veel te maken met financiële modellen. Laten we eens kijken naar het functieprofiel.

• Functieprofiel: Bedrijfsfinanciering en projectfinanciering zijn totaal verschillende carrièremogelijkheden, maar als we kijken naar de rol van financiële modellering, in beide carrièremogelijkheden, moet financiële modellering actief worden gebruikt. Wat de belangrijkste functies betreft, zijn er enkele belangrijke gebieden die u moet uitvoeren - het maken van financiële strategieën, fondsenwerving via eigen vermogen of schulden, financiële planning, hedging, treasurybeheer en risicobeheer.
• Vereiste vaardigheden: aangezien beide (bedrijfsfinanciering en projectfinanciering) verschillende gebieden zijn, zijn de betrokken partijen, vereiste documenten en het proces van fondsenwerving verschillend. U moet specifiek over drie vaardigheden beschikken die voor beide van toepassing zijn:
  1. U moet diepgaande kennis en praktische ervaring hebben met ratio-analyse en financiële modellering. Omdat u het werkkapitaal zou moeten berekenen, een cashflowanalyse van PE-investeringen zou moeten uitvoeren, het juiste afdekkingsinstrument zou moeten prijzen, de projecties van toekomstige cashflow zou moeten berekenen, enz.
  2. U moet gedetailleerde kennis hebben van hoe het proces werkt - hoe moet u de financiële planning voor de organisatie uitvoeren, van waaruit u geld zou inzamelen, wat u gaat doen met de winst die opnieuw moet worden geïnvesteerd, enz.
  3. Effectieve communicatie en interpersoonlijke vaardigheden gaan ook een lange weg. Want zonder deze kunt u niet de juiste dingen voor elkaar krijgen. U moet grondig zijn met de organisatiestrategie, hoe het marketingteam overweegt om uit te breiden naar een nieuwe markt, hoe human resources van plan zijn aan te nemen en nog veel meer van dergelijke dingen die financiering nodig hebben. Totdat u communiceert en de details begrijpt, zou het in de eerste plaats moeilijk voor u zijn om financiële planning te maken.
• Vergoeding: het maakt niet uit in welk gebied u werkt, we willen u graag een reeks vergoedingen geven, zodat u begrijpt hoeveel u kunt verwachten van de bedrijfsfinanciering en projectfinanciering. De gemiddelde vergoeding ligt rond de US $ 67.063 per jaar.

bron: payscale.com

# 7 - Treasury & Proprietary Trading

Dit veld heeft actieve financiële modellen nodig. Laten wij het uitzoeken.

• Functieprofiel: Beide profielen zijn verschillend. Maar de basisfunctie van deze profielen is het maken van korte modellen. U moet zorgen voor risicobeheer, werkkapitaalbeheer, hedging en prijsstelling. Al deze hebben financiële modellen nodig. De verdienste van deze modellen kan echter variëren van eenvoudig tot complex.
• Vereiste vaardigheden: dit zijn de vaardigheden die u moet hebben -

1. U moet weten hoe u technische analyses moet uitvoeren.
2. U moet een fundamentele kennis hebben van eigen vermogen, schulden, swaps, grondstoffen, opties, enz.
3. U moet weten hoe u zowel eenvoudige als complexe financiële modellen moet maken en hoe u kortere modellen kunt maken.

• Vergoeding: de vergoeding van een eigen handelaar is ongeveer $ 220.000 per jaar, en als handelaar in schatkistobligaties zou u gemiddeld rond de $ 107.699 per jaar komen.

bron: salaris.com

Dus hiermee hebben we verschillende Career Beyond Investment Banking & Equity Research besproken en we marcheren graag mee met uw bestaande vaardigheden en capaciteiten.

Aanbevolen artikelen -

Dit artikel is een gids voor carrières die verder gaan dan Equity Research / Investment Banking. U kunt deze artikelen ook bekijken om uw lessen in financiële analyse te verbeteren -

• Private Equity-bedrijven in India
• Stap over op private equity
• Topcarrières in financiën
• Deelnemen aan aandelenonderzoek vanuit Commercial Banking?