Lijst met de 6 beste handelsstrategieën voor opties
- Long call opties handelsstrategie
- Handelsstrategie voor short call-opties
- Long put-opties handelsstrategie
- Handelsstrategie voor short putopties
- Strategie voor Long Straddle-opties
- Short Straddle-handelsstrategie
Laten we ze allemaal in detail bespreken -
# 1 Handelsstrategie voor long call-opties
- Dit is een van de optiehandelstrategieën voor agressieve beleggers die optimistisch zijn over een aandeel of een index.
- Het kopen van oproepen kan een uitstekende manier zijn om het opwaartse potentieel te benutten met een beperkt neerwaarts risico.
- Het is de meest elementaire van alle handelsstrategieën voor opties. Het is relatief een gemakkelijke strategie om te begrijpen.
- Als u koopt, betekent dit dat u optimistisch bent over een aandeel of een index en dat u verwacht in de toekomst te stijgen.
| Beste tijd om te gebruiken: | Als u erg optimistisch bent over de aandelen of index. |
| Risico: | Het risico is beperkt tot de premie. (Er is een maximaal verlies als de markt afloopt tegen of onder de uitoefenprijs van de optie). |
| Beloning: | Beloning is onbeperkt |
| Gelijkspel: | (Uitoefenprijs + premie) |
Laten we nu via dit voorbeeld begrijpen hoe we de gegevens van de website kunnen ophalen en hoe we het uitbetalingsschema voor de lange-oproepstrategie kunnen bepalen.
Hoe kan ik Optiegegevens downloaden?
Stap 1: Bezoek de beurswebsite.
- Ga naar https://www.nseindia.com/.
- Selecteer aandelenderivaten
- Plaats CNX Nifty in het zoekvak
- De huidige handige indexprijs wordt in de rechterbovenhoek weergegeven. Noteer het in uw Excel-spreadsheet.
- Houd er rekening mee dat we in dit voorbeeld NSE (National Stock Exchange, India) hebben genomen. U kunt een vergelijkbare dataset downloaden voor andere internationale beurzen zoals NYSE, LSE, enz.
Stap 2: Zoek de optie Premium
De volgende stap is om de Premium te vinden. Hiervoor moet u een aantal gegevens selecteren op basis van uw vereisten.
Dus in het geval van de handelsstrategie voor Long Put-opties, zullen we de volgende gegevens selecteren.
- Instrumenttype: Index-opties
- Symbool: NIFTY
- Vervaldatum: Selecteer de gewenste vervaldatum.
- Optietype: Call (voor meer voorbeelden zullen we Put selecteren voor een Put-optie)
- Uitoefenprijs: Selecteer de gewenste uitoefenprijs. In dit geval heb ik 7600 geselecteerd.
- Zodra alle informatie is geselecteerd, kunt u op Gegevens ophalen klikken. De premiumprijs wordt dan weergegeven, die u nodig heeft voor verdere berekeningen.
Stap 3: vul de gegevensset in Excel-spreadsheet in.
Zodra u de huidige handige indexprijs en de Premium-gegevens heeft, kunt u verder gaan om uw invoer-uitvoergegevens als volgt te berekenen in een Excel-spreadsheet.
- Zoals u in de bovenstaande afbeelding kunt zien, hebben we de gegevens voor de Current Nifty-index, de uitoefenprijs en de premie ingevuld.
- We hebben dan het break-even punt berekend. Het break-even punt is niets anders dan de prijs die de aandelen moeten bereiken voor de optiekopers om verlies te voorkomen als ze de optie uitoefenen.
- Voor Call Option hebben we het break-even punt als volgt berekend:
Omslagpunt = uitoefenprijs + premie
Stap 4: Maak het uitbetalingsschema
Vervolgens komen we bij het uitbetalingsschema. Dit vertelt u in feite hoeveel winst u zult maken of hoeveel u zult verliezen bij een specifieke Nifty-index. Merk op dat u in het geval van opties niet verplicht bent om ze uit te oefenen en dat u uw verlies dus kunt beperken tot het bedrag van de betaalde premie.
De spreadsheet toont de volgende informatie:
- De verschillende slotkoers van Nifty
- De netto uitbetaling van deze call-optie.
De formule die in dit geval wordt gebruikt, is de ALS-functie van Excel . Dit is hoe de formule werkt:
- Als de slotkoers van Nifty lager is dan de uitoefenprijs, zullen we de optie niet uitoefenen. In dit geval verliest u dus alleen het betaalde premiebedrag (220).
- Op en boven het break-evenpunt begint u winst te maken. In dit geval is de slotkoers van Nifty dus meer dan de uitoefenprijs en wordt de winst die u maakt berekend als = (handige slotkoers-uitoefenprijs-premie).
U kunt de formule in de bovenstaande afbeelding controleren, voor het geval u deze in uw spreadsheet wilt gebruiken.
Houd er rekening mee dat we voor elke strategie invoergegevens en uitvoergegevens zullen opnemen. Invoergegevens zijn uw uitoefenprijs, Current Nifty-index, Premium en Break-even-punt. Uitvoergegevens omvatten het uitbetalingsschema. Dit geeft u over het algemeen een duidelijk beeld van hoeveel u zult verdienen of verliezen bij verschillende Nifty Slotkoersen.| Strategie: koopoproepoptiehandelstrategie | ||
| Huidige handige index | 7655.05 | |
| Bel optie | Uitoefenprijs (Rs.) | 7600 |
| Premium (Rs.) | 220 | |
| Break-Even Point (Rs.) = (Uitoefenprijs + premie) | 7820 | |
| Het uitbetalingsschema van deze handelsstrategie voor opties | |
| Na afloop sluit Nifty om | De netto uitbetaling van call-optie (Rs.) |
| 7300 | -220 |
| 7400 | -220 |
| 7500 | -220,00 |
| 7600 | -220,00 |
| 7820 | 0 |
| 8000 | 180 |
| 8100 | 280 |
Analyse van lange-oproepstrategieën
- Het beperkt het neerwaartse risico tot de hoogte van de premie die u betaalt.
- Maar als er een stijging is in Nifty, dan is het potentiële rendement onbeperkt.
- Dit is een van de optiehandelstrategieën die u de eenvoudigste manier bieden om te profiteren.
En daarom is het de meest voorkomende keuze onder nieuwe beleggers in Opties.
# 2 Short call-opties handelsstrategie
- In de optiehandelstrategie die we hierboven bespraken, hoopten we dat het aandeel in de toekomst zou stijgen, en daarom hebben we daar een strategie van long call aangenomen .
- Maar de strategie van een korte oproep is het tegenovergestelde daarvan. Wanneer u verwacht dat de onderliggende aandelen zullen dalen, past u deze strategie toe.
- Een belegger kan call-opties verkopen als hij erg bearish is over een aandeel / index en verwacht dat de prijzen zullen dalen.
- Dit is een positie die een beperkt winstpotentieel biedt. Een belegger kan grote verliezen lijden als de onderliggende prijs begint te stijgen in plaats van te dalen.
- Hoewel deze strategie gemakkelijk uit te voeren is, kan het behoorlijk riskant zijn aangezien de verkoper van de Call aan onbeperkte risico's wordt blootgesteld.
| Beste tijd om te gebruiken: | Als u erg bearish bent op de aandelen of index. |
| Risico: | Het risico wordt hier onbeperkt. |
| Beloning: | De beloning is beperkt tot het bedrag van de premie |
| Gelijkspel: | Uitoefenprijs + premie |
Voorbeeld van een short call-strategie
- Matt is bearish over Nifty en verwacht dat het zal vallen.
- Matt verkoopt een call-optie met een uitoefenprijs van Rs. 7600 tegen een premie van Rs. 220, wanneer de huidige Nifty op 1 staat.
- Als de Nifty op 7600 of lager blijft, wordt de Call-optie niet uitgeoefend door de koper van de Call en kan Matt de volledige premie van Rs.220 behouden.
Short Call Strategie-ingangen
| Strategie: verkoop call-optie handelsstrategie | ||
| Huidige handige index | 7655.1 | |
| Bel optie | Uitoefenprijs (Rs.) | 7600 |
| Premium (Rs.) | 220 | |
| Break-Even Point (Rs.) = (Uitoefenprijs + premie) | 7820 | |
Uitkomsten van short call-strategieën
| Het uitbetalingsschema van deze handelsstrategie voor opties | |
| Na afloop sluit Nifty om | De netto uitbetaling van call-optie (Rs.) |
| 7300 | 220 |
| 7400 | 220 |
| 7500 | 220 |
| 7600 | 220 |
| 7820 | 0 |
| 8000 | -180 |
| 8100 | -280 |
Short Call Strategie-analyse
- Gebruik deze strategie wanneer u een sterke verwachting heeft dat de prijs in de toekomst zeker zal dalen.
- Dit is een riskante strategie. Naarmate de aandelenkoersen stijgen, verliest de short call sneller geld.
- Deze strategie wordt ook wel Short Naked Call genoemd, aangezien de belegger geen eigenaar is van de onderliggende aandelen die hij short gaat.
# 3 Handelsstrategie voor putopties
- Long Put is anders dan Long Call. Hier moet u begrijpen dat het kopen van een Put het tegenovergestelde is van het kopen van een Call.
- Als u optimistisch bent over de aandelen / index, koopt u een Call. Maar als u bearish bent, kunt u een putoptie kopen.
- Een putoptie geeft de koper het recht om de aandelen (aan de putverkoper) te verkopen tegen een vooraf bepaalde prijs. Hij beperkt daarmee zijn risico.
- Zo wordt de Long Pu daar een Bearish-strategie. U als belegger kunt putopties kopen om te profiteren van een dalende markt.
| Beste tijd om te gebruiken: | Wanneer de belegger bearish is over de aandelen / index. |
| Risico: | Het risico is beperkt tot het bedrag van de betaalde premie. |
| Beloning: | Onbeperkt |
| Gelijkspel: | (Uitoefenprijs - Premium) |
Voorbeeld van een lange putstrategie
- Jacob is bearish op Nifty op 6 th september, wanneer de Nifty is op 1.
- Hij koopt een putoptie met een uitoefenprijs van Rs. 7600 tegen een premie van Rs. 50, aflopend op 24 ste
- Als Nifty onder de 7550 komt (7600-50), zal Jacob winst maken bij het uitoefenen van de optie.
- In het geval dat de Nifty boven 7600 komt, kan hij de optie opgeven (deze vervalt waardeloos) met een maximaal verlies van de Premium.
Strategie-input op lange termijn
| Strategie: koopstrategie voor putoptie | ||
| Huidige handige index | 7655.1 | |
| Zet optie | Uitoefenprijs (Rs.) | 7600 |
| Premium (Rs.) | 50 | |
| Break-Even Point (Rs.) = (Uitoefenprijs - premie) | 7550 | |
Uitvoer van lange putstrategieën
| Het uitbetalingsschema van deze handelsstrategie voor opties | |
| Na afloop sluit Nifty om | De netto uitbetaling van call-optie (Rs.) |
| 7200 | 350 |
| 7300 | 250 |
| 7400 | 150 |
| 7500 | 50 |
| 7550 | 0 |
| 7600 | -50 |
| 7700 | -50 |
Strategieanalyse op lange termijn
- Als u bearish bent, kunt u profiteren van de dalende aandelenkoersen door Puts te kopen. U kunt uw risico beperken tot het betaalde premiebedrag, maar uw winstpotentieel blijft onbeperkt.
Dit is een van de meest gebruikte strategieën voor het verhandelen van opties wanneer een belegger bearish is.
# 4 Handelsstrategie voor short putopties
- In de lange handelsstrategie voor putopties zagen we wanneer de belegger bearish is voor een aandeel, en hij koopt Put. Maar het verkopen van een put is het tegenovergestelde van het kopen van een put.
- Een belegger zal de put doorgaans verkopen als hij bullish is over het aandeel. In dit geval verwacht de belegger dat de aandelenkoers zal stijgen.
- Wanneer een investeerder een put verkoopt, verdient hij een premie (van de koper van de put). Hier heeft de belegger iemand het recht verkocht om hem de aandelen tegen de uitoefenprijs te verkopen.
- Als de aandelenkoers boven de uitoefenprijs stijgt, levert deze strategie winst op voor de verkoper, aangezien de koper de put niet zal uitoefenen.
- Maar als de aandelenkoers daalt tot onder de uitoefenprijs, meer dan het bedrag van de premie, begint de putverkoper geld te verliezen. Het potentiële verlies is hier onbeperkt.
| Beste tijd om te gebruiken: | Wanneer de belegger erg optimistisch is over de aandelen of de index. |
| Risico: | Zet uitoefenprijs - zet premie. |
| Beloning: | Het is beperkt tot het bedrag van de premie. |
| Gelijkspel: | (Uitoefenprijs - Premium) |
Short Put Strategie Voorbeeld
- Richard is optimistisch over Nifty wanneer deze op 7703,6 staat.
- Richard verkoopt een putoptie met een uitoefenprijs van Rs. 7600 tegen een premie van Rs. 50, aflopend op 24 ste
- Als de Nifty-index boven 7600 blijft, krijgt hij het premiebedrag omdat de Put-koper zijn optie niet zal uitoefenen.
- In het geval dat de Nifty onder 7600 komt, zal Put-koper de optie uitoefenen en Richard zal geld beginnen te verliezen.
- Als de Nifty onder 7550 komt, wat het break-evenpunt is, verliest Richard de Premium en meer, afhankelijk van de omvang van de val in Nifty.
Short Put Strategie-input
| Strategie: verkoop putopties handelsstrategie | ||
| Huidige handige index | 7703,6 | |
| Zet optie | Uitoefenprijs (Rs.) | 7600 |
| Premium (Rs.) | 50 | |
| Break-Even Point (Rs.) = (Uitoefenprijs - premie) | 7550 | |
Short Put Strategie-output
| Het uitbetalingsschema van deze handelsstrategie voor opties | |
| Na afloop sluit Nifty om | De netto uitbetaling van call-optie (Rs.) |
| 7200 | -350 |
| 7300 | -250 |
| 7400 | -150 |
| 7500 | -50 |
| 7550 | 0 |
| 7600 | 50 |
| 7700 | 50 |
Short Put Strategie-analyse
- Het verkopen van Puts kan leiden tot regelmatige inkomsten, maar dit moet zorgvuldig gebeuren, aangezien de potentiële verliezen aanzienlijk kunnen zijn.
- Deze strategie is een strategie om inkomsten te genereren.
# 5 Strategie voor Long Straddle-opties
- De long straddle-strategie staat ook bekend als buy straddle of gewoon 'straddle'. Het is een van de neutrale handelsstrategieën voor opties waarbij gelijktijdig een put en een call van dezelfde onderliggende aandelen worden gekocht.
- De uitoefenprijs en de vervaldatum zijn hetzelfde. Door longposities in zowel call- als putopties te hebben, kan deze strategie grote winsten behalen, ongeacht de richting van de onderliggende aandelenkoers.
- Maar de zet moet sterk genoeg zijn.
| Beste tijd om te gebruiken: | Wanneer de belegger denkt dat de onderliggende aandelen / index op korte termijn een aanzienlijke volatiliteit zullen ervaren. |
| Risico: | Het is beperkt tot de aanvankelijke betaalde premie. |
| Beloning: | De beloning hier is onbeperkt. |
| Gelijkspel: | 1.Bovenste omslagpunt = uitoefenprijs van long call + netto betaalde premie. 2.Lager omslagpunt = uitoefenprijs van long put - netto betaalde premie. |
Voorbeeld van een lange spreidstrategie
- Harrison gaat naar de NSE-website.
- Hij haalt de gegevens op voor de Current Nifty Index, Strike Price (Rs.) En Premium (Rs.).
- Hij selecteert vervolgens het indexderivaat. In instrumenttype selecteert Harrison indexopties. In symbool selecteert hij nifty, de vervaldatum is 24 ste september zal optietype worden genoemd, en de uitoefenprijs is 7600.
- Betaalde Call Premium is RS 220. Nu selecteert hij in het optietype Put, de uitoefenprijs is hetzelfde als hierboven, dwz de betaalde Put Premium is 50.
De gegevens voor onze invoertabel zijn als volgt:
- De huidige handige index is 7655,05
- De uitoefenprijs is 7600
- De totale betaalde premie is 220 + 50, wat gelijk is aan 270.
- Het bovenste break-evenpunt wordt berekend als 7600 + 270, wat neerkomt op 7870
- Het lagere break-evenpunt wordt berekend als 7600-270, wat neerkomt op 7330
- We gaan ervan uit dat Nifty Closes vervalt als Nifty Closes op 6800, 6900, 7000, 7100, enzovoort.
Strategieën voor lange afstanden
| Strategie: Koop put + koop call opties Handelsstrategie | ||
| Huidige handige index | 7655.05 | |
| Call en Put-optie | Uitoefenprijs (Rs.) | 7600 |
| Bel Premium (Rs.) | 220 | |
| Zet Premium (Rs.) | 50 | |
| Totale premie (Rs) | 270 | |
| Break-Even Point (Rs.) | 7870 | |
| Break-Even Point (Rs.) | 7330 | |
Uitkomsten van lange spreidingsstrategieën
| Het uitbetalingsschema van deze handelsstrategie voor opties | |||
| Na afloop sluit Nifty om | De nettobetaling van gekochte put (Rs.) | De netto uitbetaling van gekochte oproep (Rs.) | Netto uitbetaling (Rs.) |
| 6800 | 750 | -220 | 530 |
| 6900 | 650 | -220 | 430 |
| 7000 | 550 | -220 | 330 |
| 7100 | 450 | -220 | 230 |
| 7200 | 350 | -220 | 130 |
| 7330 | 220 | -220 | 0 |
| 7400 | 150 | -220 | -70 |
| 7500 | 50 | -220 | -170 |
| 7600 | -50 | -220 | -270 |
| 7652 | -50 | -168 | -218 |
| 7700 | -50 | -120 | -170 |
| 7870 | -50 | 50 | 0 |
| 7900 | -50 | 80 | 30 |
| 7983 | -50 | 163 | 113 |
| 8000 | -50 | 180 | 130 |
| 8100 | -50 | 280 | 230 |
| 8200 | -50 | 380 | 330 |
| 8300 | -50 | 480 | 430 |
Strategieanalyse voor lange afstanden
- Als de prijs van het aandeel / index stijgt, wordt de call uitgeoefend terwijl de put waardeloos verloopt, en als de prijs van het aandeel / index daalt, wordt de put uitgeoefend, verloopt de call waardeloos.
- Hoe dan ook, als het aandeel / de index volatiliteit vertoont om de kosten van de transactie te dekken, moet er winst worden gemaakt.
- Als de voorraad / index tussen uw bovenste en onderste break-evenpunt ligt, lijdt u in die mate aan verliezen.
- Met Straddles is de belegger richtingneutraal.
- Het enige waar hij naar uitkijkt, is dat de aandelen / index exponentieel in beide richtingen uitbreken.
# 6 Short Straddle-handelsstrategie
- Een Short Straddle is precies het tegenovergestelde van een Long Straddle.
- Een belegger kan deze strategie toepassen als hij denkt dat de markt niet veel zal bewegen. Daarbij verkoopt hij een Call en een Put op dezelfde aandelen / index voor dezelfde looptijd en uitoefenprijs.
- Het creëert een netto inkomen voor de investeerder. Als het aandeel / de index niet veel in beide richtingen beweegt, behoudt de belegger de premie aangezien noch de call noch de put zal worden uitgeoefend.
| Beste tijd om te gebruiken: | Wanneer de belegger denkt dat de onderliggende aandelen op korte termijn zeer weinig volatiliteit zullen ervaren. |
| Risico: | Onbeperkt |
| Beloning: | Beperkt tot de ontvangen premie |
| Gelijkspel: | 1. Bovenste omslagpunt = uitoefenprijs van short call + netto ontvangen premie2. Lager omslagpunt = uitoefenprijs van short put - ontvangen netto premie |
Short Straddle Strategievoorbeeld
- Buffey gaat naar de NSE-website en haalt de gegevens op voor de Current Nifty Index, Strike Price (Rs.) En Premium (Rs.).
- Hij selecteert vervolgens het indexderivaat. In instrumenttype selecteert hij indexopties. In symbool selecteert hij nifty, de vervaldatum is 24 ste september zal optietype worden genoemd, en de uitoefenprijs is 7600.
- Betaalde Call Premium is RS 220. Nu in, optie type hij Put selecteert, is de uitoefenprijs hetzelfde als hierboven, dwz
- Dus betaalde Put Premium is 50.
Strategie-ingangen voor korte afstanden
| Strategie: verkoop put + verkoop call-opties Handelsstrategie | ||
| Huidige handige index | 7655 | |
| Call en Put-optie | Uitoefenprijs (Rs.) | 7600 |
| Bel Premium (Rs.) | 220 | |
| Zet Premium (Rs.) | 50 | |
| Totale premie (Rs) | 270 | |
| Break-Even Point (Rs.) | 7870 | |
| Break-Even Point (Rs.) | 7330 | |
Short Straddle-strategie-output
| Het uitbetalingsschema van deze handelsstrategie voor opties | |||
| Na afloop sluit Nifty om | De nettobetaling van Put Sold (Rs.) | De netto uitbetaling van Call Sold (Rs.) | Netto uitbetaling (Rs.) |
| 6800 | -750 | 220 | -530 |
| 6900 | -650 | 220 | -430 |
| 7000 | -550 | 220 | -330 |
| 7100 | -450 | 220 | -230 |
| 7200 | -350 | 220 | -130 |
| 7330 | -220 | 220 | 0 |
| 7400 | -150 | 220 | 70 |
| 7500 | -50 | 220 | 170 |
| 7600 | 50 | 220 | 270 |
| 7652 | 50 | 168 | 218 |
| 7700 | 50 | 120 | 170 |
| 7870 | 50 | -50 | 0 |
| 7900 | 50 | -80 | -30 |
| 7983 | 50 | -163 | -113 |
| 8000 | 50 | -180 | -130 |
| 8100 | 50 | -280 | -230 |
| 8200 | 50 | -380 | -330 |
| 8300 | 50 | -480 | -430 |
| 8300 | 50 | -480 | -430 |
Short Straddle Strategie-analyse
- Als het aandeel aanzienlijk stijgt of daalt, kunnen de verliezen van de belegger aanzienlijk zijn.
- Dit is een riskante strategie. Het mag alleen zorgvuldig worden toegepast als de verwachte volatiliteit op de markt beperkt is.
Conclusie
Er zijn ontelbare handelsstrategieën voor opties beschikbaar, maar wat u op de lange termijn zal helpen, is "systematisch en waarschijnlijkheidsgericht zijn". Welke strategie u ook gebruikt, het is essentieel dat u een goede kennis heeft van de markt en uw doel.
De sleutel hier is om te begrijpen welke van de handelsstrategieën voor opties het meest bij u passen.
Dus echt, welke strategie voor optiehandel past het beste bij u?
Handige berichten
Dit is een gids geweest voor de handelsstrategieën voor opties. Hier bespreken we de zes belangrijke strategieën - # 1: Long Call-strategie, # 2: Short Call-strategie, # 3: Long Put-strategie, # 4: Short Put-strategie, # 5: Long Straddle-strategie en # 6: Short Straddle-strategie . U kunt meer leren over derivaten en handelen in de volgende artikelen -
- Carrières in de handel
- Proprietary Trading Betekenis
- Wat is een handelsvloer?
- Best Options Trading Books
