Beginnershandleiding voor CPWA-certificeringsexamen

CPWA-certificering

CPWA-certificering is misschien niet voor iedereen weggelegd. Laten we een glimp opvangen van enkele feiten over het CPWA-onderzoek, en dan zullen we in detail treden -

• Weet u dat de CPWA-certificering zo is gestructureerd dat het het vermogensbeheer van de vermogende particulieren van US $ 5 miljoen of meer kan aanpakken!
• Weet je dat je om de definitieve certificering van CPWA of Certified Private Wealth Advisor® te krijgen, een week moet doorbrengen aan de University of Chicago Booth School of Business!
• Het cursusmateriaal van CPWA is behoorlijk dynamisch. Het bestaat uit vier delen: Human Dynamics, Wealth Management Strategies, Client Specialization en Legacy Planning.
• Certified Private Wealth Advisor-certificering is niet voor iedereen. U moet enige ervaring hebben met het omgaan met klanten met een hoge nettowaarde (we zullen dit later in detail bespreken).
• CPWA wordt aangeboden door Investment Management Consultants Associations (IMCA).
• De kosten voor CPWA zijn veel meer dan elke andere cursus op financieel gebied. Op enkele uitzonderingen na is het meer dan $ 7000.

De vrijwilligers van IMCA ontwerpen CPWA op zo'n manier dat het de uitdagingen kan aangaan waarmee professionals worden geconfronteerd bij het beheren van de rijkdom van vermogende individuen. In dit artikel bespreken we alles wat u moet weten over CPWA. Als u een paar minuten over heeft, overweeg dan om dit artikel volledig te lezen, en u hoeft nergens heen om meer te weten over CPWA.

Laten we beginnen.

• Over CPWA
• Waarom CPWA-certificering nastreven?
• Wat hebben topbedrijven te zeggen over CPWA-certificering?
• CPWA-examenformaat en examengewichten / uitsplitsing
  • Menselijke dynamiek (15%)
  • Strategieën voor vermogensbeheer (33%)
  • Klantspecialisatie (30%)
  • Oude planning (22%)
• CPWA-examenkosten
• CPWA slagingspercentage
• CPWA-studiemateriaal
• Strategieën om het CPWA-examen te halen

Over CPWA

Zeer weinig cursussen in het financiële domein gaan over de levensdoelen van vermogende individuen. Het ultieme motto van alle financiële cursussen is om studenten te leren de vakken te leren. Maar bij het ontwerpen van CPWA begrepen vrijwilligers dat alleen onderwerpen en concepten geen maakbare vermogensbeheerders vereisen. Daarom is Certified Private Wealth Advisor® uniek in zijn soort. CFA en CFP zijn ook zeer erkende financiële certificeringen die te maken hebben met vermogensbeheer. Maar CPWA is de beste van de partij bij het creëren van vermogensbeheerders van vermogende particulieren.

• Rollen: CPWA is bedoeld voor mensen die al gevorderde professionals zijn. CPWA zal hen in staat stellen met de vaardigheden en expertise om hen te helpen omgaan met de uitdagingen waarmee ze worden geconfronteerd bij het omgaan met vermogende individuen. Het is dus niet voor elke financiële professional.
• Examen: om CPWA te kunnen worden, moet u het volgende doen -
• Voldoe aan alle geschiktheidscriteria om voor het programma te worden geaccepteerd
• Voltooi een online voorstudie van zes maanden
• Voltooi een onderwijsprogramma
• Slaag voor een certificeringsexamen
• Teken een licentieovereenkomst &
• Voldoen aan lopende verlengingsvereisten

Kandidaten kunnen aan het einde van elke les een examen afleggen met potlood en papier of met de computer in meer dan 190 AMP-assessmentcentra verspreid over de VS en Canada. Er zijn geen deadlines, maar de kandidaten moeten aan de voorwaarden voldoen. Voor internationale locaties worden kandidaten ingeroosterd op basis van wie het eerst komt, het eerst maalt.

CPWA-certificeringsexamen omvat een onderzoek van vier uur. U moet 125 meerkeuzevragen en 10 niet-gescoorde pretestvragen beantwoorden.

• CPWA-examendata: De examendata voor Certified Private Wealth Advisor® moeten door de kandidaten worden gepland. Zodra IMCA de geschiktheid van de kandidaten heeft bevestigd, stuurt AMP een briefkaart en een e-mail met informatie over de website en een telefoonnummer om het examen te plannen. Kandidaten kunnen naar goAMP.com gaan en klikken op 'Inplannen / een examen aanvragen'. Kandidaten kunnen er ook voor kiezen om AMP te bellen op 888-519-9901 om een examenafspraak te maken.

• De essentie: je moet hard studeren om het CPWA-examen te halen. Je moet veel behandelen - specifiek 4 kernpapieren en in totaal 11 onderwerpen (details worden gegeven in de volgende sectie).

• Geschiktheid: Alle kandidaten moeten het volgende doen om in aanmerking te komen voor CPWA-certificering -
• Vul een aanvraag in en dien deze in met contactgegevens, werkervaring (inclusief 5 jaar ervaring in financiële dienstverlening) en openbaarmaking van klachten en regelgevende maatregelen. Zodra u zich aanmeldt, wordt een achtergrondcontrole uitgevoerd door de juridische zaken van IMCA.
• U moet bij de aanvraag de juiste vergoeding betalen. De aanvraag is 2 jaar geldig. De aanvraag wordt beoordeeld om te zien of deze voldoet aan de voorwaarden en programmavereisten. Kandidaten krijgen bericht als de sollicitatie wordt geaccepteerd of afgewezen. Als de aanvraag wordt afgewezen, kunnen aanvragers binnen 60 dagen na niet-aanvaarding van de aanvraag in beroep gaan (dit wordt een beroepschrift genoemd). Binnen 30 dagen na het beroepschrift moeten de aanvragers uitleggen waarom hun aanvraag moet worden geaccepteerd.
• Na acceptatie van een aanvraag moeten de aanvragers een klassikaal onderwijsprogramma doorlopen.
• Er zou dan een tweede achtergrondcontrole plaatsvinden. Daarna moeten kandidaten een licentieovereenkomst ondertekenen en indienen en ermee instemmen zich te houden aan de IMCA-code van professionele verantwoordelijkheid en regels en richtlijnen voor het gebruik van de merken.

Waarom CPWA-certificering nastreven?

Er zijn zeer specifieke redenen waarom u zou moeten besluiten om CPWA na te streven. Zoals eerder vermeld, zou niet elke financiële professional CPWA moeten nastreven. Het is voor een beperkt aantal personen, en u zou dit begrijpen bij het indienen van uw aanvraag en de strenge voorafgaande vereisten waaraan u zich moet houden. Stel je voor, je moet minstens 5 jaar ervaring hebben in financiële dienstverlening om zelfs maar een Certified Private Wealth Advisor® aan te vragen.

Hier zijn de redenen waarom u CPWA zou moeten nastreven. Als de onderstaande redenen niet passen bij uw redenen om CPWA na te streven, moet u uw beslissing heroverwegen.

Als u met vermogende particulieren van meer dan $ 5 miljoen omgaat, hebt u specifieke strategieën nodig om hun vermogen te beheren en te vergroten. CPWA is zo aangepast dat u een meesterstrateeg wordt in het omgaan met het geld van vermogende particulieren.

• Zodra u uw CPWA hebt voltooid, kunt u uw klanten helpen om te gaan met het minimaliseren van kosten, het genereren van inkomsten en het beschermen van activa, het maximaliseren van groei, het overdragen van rijkdom, het ontwikkelen en beschermen van menselijk kapitaal, legacy-planning en het begrijpen van gezinsdynamiek, inclusief conflict- en rechtenkwesties.

• U zult gespecialiseerde kennis opdoen zodra u de cursus van CPWA-certificering doorloopt. Veel kandidaten merkten op dat hun vermogen om met klanten om te gaan drastisch was verbeterd toen ze eenmaal aan de opleiding onder CPWA begonnen. De vermogensbeheermarkt is zeer dynamisch en verandert voortdurend. CPWA bereidt je voor op het omgaan met deze dynamische en complexe en uitdagende omgeving.

• Zoals hierboven vermeld, is CPWA niet voor iedereen het kopje thee. U moet geloofwaardig zijn om geaccepteerd te worden voor deze certificering en ook om deze te voltooien. Bovendien is dit de beste cursus voor vermogensbeheer ter wereld. Mensen die slagen, behoren tot de belangrijkste verschilmakers op de financiële markt.

• Om de CPWA-certificering te behalen, moet u minimaal een week doorbrengen aan de University Of Chicago Booth School Of Business. Volgens de kandidaten beschouwden ze het als een van de beste onderdelen van CPWA-certificering.

• U zult een autoriteit zijn in het handhaven van ethiek, en u zult ook de waarde van professionele ethiek begrijpen om CPWA-certificering te kunnen behalen. U moet zich houden aan de IMCA Code of Professional Responsibility.

Wat hebben topbedrijven te zeggen over CPWA-certificering?

• Mike Johnson, die de partner is van Plante Moran Financial Advisors , adviseert financiële professionals om gecertificeerd te worden onder Certified Private Wealth Advisor®. Hij zei ook dat als u vermogende klanten heeft die een holistische benadering nodig hebben om met hun vermogen om te gaan, u hen kunt helpen hetzelfde te bereiken door CPWA-certificering te doen. Hij merkte ook op dat CPWA-certificering financiële adviseurs helpt de mentaliteit van CFO te nemen om verschillende problemen van vermogende klanten op te lossen. Je vraagt ​​je misschien af ​​waarom je naar Mike zou moeten luisteren! Dit is waarom. Mike is een van de partners van Plante Moran Financial Advisors, en beheert een bedrijf dat een scala van US $ 9 miljard aan activa beheert. Plante Moran Financial Advisors heeft 16 partners, 7 relatiebeheerders en in totaal 112 medewerkers verlenen financiële diensten aan vermogende klanten.

• Kevin M. Sanchez, een Senior Institutional Consultant van UBS Institutional Consulting, zegt dat CPWA-certificering diepgaande opleiding biedt over de problemen waarmee vermogende individuen worden geconfronteerd, samen met het beheer van hun beleggingsportefeuille. Certified Private Wealth Advisor® helpt bij het oplossen van gezinsdynamiek, de transitie van een bedrijf, unieke belastingsituaties en complexe vermogensplanning. Hij vermeldt ook dat de CPWA-certificering de kennis van elke financieel adviseur afstemt, zodat hij / zij uitstekend werk kan leveren bij het raadplegen van haar / zijn klanten.

• Helen Moody, de Executive Vice President van Focus Wealth Management, Ltd. Virginia zegt dat de CPWA-certificering haar veel heeft geleerd toen ze besloot lid te worden. Ze verliet de CPWA in 2011. Ze merkt op dat de CPWA-certificering haar heeft geleerd "om te gaan met veel zeer grote bewegende stukken voor vermogende klanten met gecompliceerde situaties." Haar firma Focus Wealth Management, Ltd. bedient meer dan 115 gezinnen. Het gemiddelde nettovermogen van die gezinnen is 5 miljoen tot 10 miljoen dollar, en hun investeringen variëren van 1 miljoen tot 3 miljoen dollar. U begrijpt dus waarom het belangrijk is om naar haar te luisteren met betrekking tot CPWA-certificering!

CPWA-examenformaat en examengewichten / uitsplitsing

Het CPWA-examenformaat is uniek en uniek in zijn soort. U moet vier uur examen afleggen en 125 meerkeuzevragen en 10 niet-gescoorde pretestvragen beantwoorden. Elke vraag heeft betrekking op een werkgebied dat wordt uitgevoerd door een particuliere vermogensadviseur. Om deze vragen te creëren, doen vrijwilligers een functieanalyse van de taken van particuliere vermogensadviseurs. Elke vraag heeft vier opties om uit te kiezen. U moet de juiste uit de vier vinden. Er zijn veel soorten vragen die tijdens het examen kunnen worden gegeven -

• Een beste antwoord
• Directe vraag
• Onvolledige verklaring
• Complexe meerkeuze
• Situationele set

Het doel van het stellen van deze vragen is ervoor te zorgen dat kandidaten alle vaardigheden, kennis, het vermogen om complexe problemen te berekenen en het vermogen om zich te herinneren, hebben. De kandidaten die deze vragen met succes kunnen beantwoorden, zijn degenen wier oordeel bij het omgaan met complexe, dynamische kwesties moet worden vertrouwd.

Laten we nu eens kijken naar de kerndocumenten en de bijbehorende onderwerpen. Deze papers en onderwerpen zijn het resultaat van een functieanalyse van de taken van particuliere vermogensadviseurs. Online voorstudieprogramma's en lezingen moeten deze onderwerpen en onderwerpen behandelen.

We vermelden ook het percentage van de onderwerpdekking in elke paper en de bijbehorende onderwerpen.

Laten we beginnen.

Menselijke dynamiek (15%)

1. Ethiek (5%)

In Ethiek leer je -

• Kennis om te handelen en aanbevelingen te ontwikkelen, kennis om alle informatie vrij te geven, kennis om klanten de nodige materiële informatie te verstrekken, kennis van de acties die nodig zijn om de vertrouwelijkheid te beschermen, kennis van volledige naleving, kennis om een ​​hoog niveau van professioneel, ethisch gedrag te handhaven, kennis van de regels in geval van overtreding van een code van professionele verantwoordelijkheid en vaardigheid om een ​​code van professionele verantwoordelijkheid toe te passen op specifieke klantsituaties.

2. Applied Behavioral Finance (5%)

Hierin leer je -

• Kennis van de geschiedenis en evolutie van gedragsfinanciering en neurologisch onderzoek en de relevantie voor financiële besluitvorming
• Kennis van gedragsvooroordelen en hoe deze de besluitvorming van de klant kunnen beïnvloeden
• Kennis van persoonlijkheidstypen van beleggers en hoe deze van invloed kunnen zijn op de besluitvorming van klanten

3. Gezinsdynamiek (5%)

Hierin leer je -

• Kennis van middelen en vaardigheden die nodig zijn om problemen en kansen met betrekking tot gezinsdynamiek te identificeren, vaardigheid om collectieve en individuele waarden, doelen en doelstellingen van gezinsleden te identificeren en te beoordelen; kennis van belangrijke gezinsrollen en -posities, vaardigheid om problemen of unieke situaties te identificeren, vaardigheid om gezinsconflicten en -dynamiek te identificeren, vaardigheid om een ​​gezinsonderwijsplan te ontwikkelen, kennis van elementen die nodig zijn om een ​​succesvolle gezinsbijeenkomst te leiden, vaardigheid om cliënten te helpen een gezin te ontwikkelen missie en kennis van wanneer en hoe de juiste family office infrastructuur moet worden ingebouwd.

Strategieën voor vermogensbeheer (33%)

1. Fiscale strategieën en planning (14%)

Hierin leer je -

• Kennis van belastingtariefstructuren, inkomstenbelastingberekeningen voor individuen, geschatte belastingvereisten, belastingimplicaties, belastingkwesties, alternatieve minimale belasting (AMT), planningsimplicaties, inkomstenbelastingaftrek en beperkingen die specifiek zijn voor schenkingen aan goede doelen, enz.
• Vaardigheid om belastingformulieren te herzien en te interpreteren, aftrekposten voor liefdadigheidsinstellingen te berekenen in het licht van beperkingen, planningsmogelijkheden te identificeren die verband houden met het maximaliseren van renteaftrek, vaardigheid om de belastingverplichting van een optie-uitoefening te berekenen, enz.

2. Portefeuillemanagement (12%)

Hierin leer je -

• Kennis van belastingbewuste investeringsstrategieën, kennis van de impact van investeringsbelasting op vermogensopbouw op lange termijn, kennis van strategieën voor het oogsten van fiscale verliezen of winsten, kennis van het proces van het berekenen van aannames na belastingen voor portefeuillemodellering, enz.
• Vaardigheid om maatstaven voor belastingefficiëntie en aangiften na belasting te berekenen, vaardigheid om strategieën voor het oogsten van belastingverliezen te implementeren, vaardigheid om verwachte aangiften na belasting voor verschillende activaklassen of categorieën te berekenen, vaardigheid om de prestaties van aandelen en vastrentende waarden na belastingen te evalueren managers, enz.

3. Risicobeheer en activabescherming

Hierin leer je -

• Kennis van soorten verzekeringen voor de unieke activiteiten en activa van vermogende klanten, kennis van zelfverzekeren als strategie, kennis van strategieën voor de bescherming van crediteuren, enz.
• Vaardigheid om veelvoorkomende hiaten in de dekking voor vermogende klanten te identificeren, prijzen en structuren van verzekeringspolissen te vergelijken, vaardigheid om verschillende entiteiten uit te leggen en te vergelijken met het oog op activabescherming, enz.

Klantspecialisatie (30%)

1. Klantgerichtheid: leidinggevenden (10%)

Hierin leer je -

• Kennis van de planningsimplicaties van toekenningsprogramma's voor aandelenopties, kennis van de fiscale planningsimplicaties van de uitoefening van zowel incentive- als niet-gekwalificeerde aandelenopties, inclusief basis, aanhoudingsperioden en AMT, kennis van het berekenen en uitvoeren van cashless-oefeningen.
• Vaardigheid om een ​​strategie voor het uitoefenen van opties te ontwikkelen voor zowel incentive- als niet-gekwalificeerde optiebeloningen die passen bij de doelstellingen van de klant, vaardigheid om een ​​geschikte strategie te ontwikkelen waarin risico- en beloningsanalyse is opgenomen, enz.

2. Klantgerichtheid: hechte bedrijfseigenaren (10%)

Hierin leer je -

• Kennis van de financieringskwesties die verband houden met nauw aangehouden bedrijven in verschillende stadia van de levenscyclus van een bedrijf, kennis van nauw aangehouden bedrijfsopvolging en exitstrategieën, kennis van verschillende waarderingsmethodologieën voor de verkoop van het bedrijf, enz.
• Vaardigheid om gesprekken op gang te brengen over familiedynamiek met betrekking tot nauw aangehouden bedrijfsopvolgingsplanning, vaardigheid om te bepalen welke koop-verkoopovereenkomsten, vaardigheid om te bepalen welke koop-verkoopovereenkomsten geschikt zijn op basis van de entiteitsstructuur en de beoogde exitstrategie.

3. Klantgerichtheid: pensioen (10%)

Hierin leer je -

• Kennis van planningstrategieën voor vermogensopbouw, kennis van fiscale behandelingen van uitkeringen van verschillende pensioenregelingen, kennis van regels voor netto ongerealiseerde waardestijging (NUA) en toepassingen, enz.
• Vaardigheid om een ​​analyse van de kapitaalbehoeften voor pensionering uit te voeren, de vereiste minimumverdeling (RMD) te berekenen, vaardigheid om de plaatsing van activa te bepalen tussen verschillende uitgestelde belastingen en rekeningen na belasting, enz.

Oude planning (22%)

1. Donaties en schenkingen aan goede doelen (7%)

Hierin leer je -

• Kennis van regels voor en belastingheffing op door donateurs geadviseerde fondsen, kennis van regels voor en belastingheffing op bijdragen aan en uitkeringen van charitatieve lead trusts, kennis van niet-gerelateerde zakelijke belastbare inkomsten (UBTI) zoals het betrekking heeft op de belastingheffing op de werking of investeringen van een particuliere stichting, etc.
• Vaardigheid om te bepalen of een bepaald goed doel openbaar of privé is, vaardigheid om het belastingkarakter van het geschonken onroerend goed te identificeren, vaardigheid om liefdadigheidsbijdragen te plannen om aftrekposten te maximaliseren op basis van de doelstellingen van de klant, enz.

2. Estate planning en vermogensoverdracht (15%)

Hierin leer je -

• Kennis van strategieën voor arbeidsongeschiktheidsplanning, kennis van het concept van aanstellingsbevoegdheden, kennis van verschillende aspecten van post-mortemplanning, enz.
• Vaardigheid om het huidige vermogensplan van een klant te evalueren, vaardigheid om de beste manier van handelen voor levenslange geschenken versus overdrachten bij overlijden te evalueren, vaardigheid om vermogensplanningsdocumenten te begrijpen en te interpreteren, enz.

CPWA-examenkosten

Wat betreft de vergoedingen, moet u het volgende betalen om de registratie voor het CPWA-programma te kunnen doen:

• U moet eerst voor de aanvraag betalen.
• Je moet ook het collegegeld betalen voor een voorstudie van zes maanden, inclusief studieboeken en alle online materialen op de e-Campus.
• Je moet ook betalen voor het vijfdaagse collegegeld en het in-class-programma aan de University of Chicago Booth School of Business.
• Als je in de klas zit, moet je voor kost en inwoning betalen.
• U moet ook het examengeld betalen - eerste poging.
• U moet ook betalen voor de certificeringskosten (certificeringskosten zijn twee jaar geldig). Voor hercertificering moet u de vergoeding opnieuw betalen.

Als u IMCA-lid bent, bedragen uw kosten US $ 7.475. Als u een nieuw lid bent, moet u US $ 7.870 betalen (US $ 7.475 voor het certificeringsprogramma en US $ 395 voor een jaarlijks lidmaatschap). Als u geen lid bent, moet u US $ 7.975 betalen.

CPWA slagingspercentage

Zoals elk jaar verandert de score voor slagen, is er geen informatie beschikbaar over hoeveel percentage is geslaagd of mislukt. De passerende score wordt bepaald met behulp van de Modified Angoff-methode. Het wordt toegepast tijdens de uitvoering van een doorslaggevend onderzoek door een panel van experts. Deskundigen evalueren elke vraag om te bepalen hoeveel juiste antwoorden nodig zijn om de kennis en vaardigheden aan te tonen die nodig zijn om voor dat examengedeelte te slagen.

CPWA-studiemateriaal

Voor zes maanden voorstudie worden alle studieboeken en online materialen door het instituut verstrekt.

Strategieën om het CPWA-examen te halen

Omdat het niet zoals andere financiële cursussen is, moet u al een expert op dit gebied zijn. De taak van CPWA is om roest en stof te verwijderen uit uw reeds gevestigde vaardigheden en ervaring. U kunt zich voorstellen waarom CPWA-certificering 5 jaar werkervaring in de financiële dienstverlening vereist! Het enige dat u hoeft te doen, is een sterk waarom van CPWA doen en u goed voorbereiden om het examen in één keer te halen.